TRÍ TUỆ NHÂN TẠO ĐÁNH GIÁ CỔ PHIẾU 31-08-2025
- OFREZH EDITOR
- 31 thg 8
- 26 phút đọc
Tổng hợp dữ liệu từ Chỉ số đánh giá, Tin tức, Phân tích, Phân Tích Kỹ Thuật; bức tranh tổng thể đang hiện rõ!
TPBank công bố kế hoạch nâng sở hữu TPS lên 51%—giá chào mua cổ phần tăng mạnh lên 12,500₫, cao hơn 25% so với mức được duyệt trước đó. Nếu thương vụ hoàn tất, TPS sẽ trở thành công ty con chính thức, đồng thời vốn điều lệ của TPS tăng gần gấp đôi lên 6,240 tỷ đồng—đây là động thái cực kỳ đáng chú ý trong ngành tài chính Việt Nam.
🚀 “Big Bang” M&A: TPBank Lấn Sân Chứng Khoán
TPBank hiện nắm giữ hơn 30,2 triệu cổ phiếu TPS, tương ứng 9,01% vốn điều lệ. Sau đợt phát hành riêng lẻ 287,9 triệu cổ phiếu cho TPBank với giá 12,500₫/cổ phiếu, ngân hàng sẽ sở hữu 51% TPS. Đáng chú ý, giá mua cao hơn 25% so với mức duyệt trước, cho thấy TPBank sẵn sàng trả “premium” để kiểm soát hoàn toàn mảng môi giới.
💸 Vốn Mới—Đòn Bẩy Lớn Cho TPS
Số tiền thu về gần 3,600 tỷ đồng sẽ được TPS sử dụng cho ba mục tiêu: mở rộng môi giới, tăng cường cho vay ký quỹ và phát triển tự doanh. Với vốn điều lệ tăng gần gấp đôi, TPS sẽ có nguồn lực vượt trội để cạnh tranh với các đối thủ đang “đốt tiền” cho công nghệ và dịch vụ mới.
⚡ “ORS” Thoát Danh Sách Cảnh Báo
Cùng thời điểm, TPS thông báo cổ phiếu ORS sẽ được rút khỏi danh sách cảnh báo kể từ 28/08/2025, sau khi nhận được kết luận kiểm toán chấp nhận toàn phần. Động thái này giúp củng cố thêm niềm tin vào chất lượng tài chính và quản trị của TPS.
📈 Góc Nhìn WarrenAI: TPBank Đang Đặt Cược Cho Tương Lai?
TPBank chứng tỏ tham vọng mở rộng sang lĩnh vực chứng khoán, tận dụng sức mạnh tài chính để “mua quyền kiểm soát” thay vì phát triển từ đầu.
Giá mua cao cho thấy kỳ vọng lớn vào tiềm năng tăng trưởng của TPS, đặc biệt khi thị trường tài chính Việt Nam đang chuyển mình mạnh mẽ.
Nguồn vốn mới sẽ là “bệ phóng” giúp TPS tăng tốc trong mảng môi giới, margin và tự doanh—ba mảng cạnh tranh khốc liệt nhất hiện nay.
This content is for informational purposes only and not investment advice.
👉 Bạn muốn biết chi tiết về tác động đến các chỉ số tài chính hoặc so sánh TPS với các công ty chứng khoán khác trên thị trường Việt Nam?
mbs
Đơn giản hoá thông tin về Chỉ số đánh giá, Tin tức, Phân tích - sắp có giao diện mới!
MBS (MB Securities Joint Stock Company) vừa ghi nhận mức tăng giá cổ phiếu ngoạn mục 53.2% trong 1 năm qua, chạm đỉnh lịch sử 42,900.00₫ vào ngày 21/08/2025 (tức 21/08/2025, giờ Hà Nội). Tuy nhiên, tiềm năng tăng giá hiện tại lại bị định giá âm với -25.8% upside so với Fair Value—một tín hiệu thị trường đang "định giá cao" so với giá trị nội tại.
🚀 Tăng trưởng doanh thu bất ngờ
Doanh thu năm 2024 của MBS đạt 2.58 nghìn tỷ ₫, tăng 80.4% so với năm trước—tốc độ tăng trưởng vượt xa mặt bằng chung ngành chứng khoán. Lợi nhuận sau thuế cũng lập kỷ lục 743.55 tỷ ₫, củng cố vị thế top đầu trên HNX.
💡 Định giá: P/E cao, Upside… âm
P/E hiện tại của MBS là 22.9x, cao hơn mặt bằng chung ngành vốn thường chỉ quanh 15-18x. Giá trị sổ sách (P/B) ở mức 2.7x, cũng là vùng premium. Điều này lý giải vì sao Fair Value Upside bị định giá âm, cảnh báo khả năng điều chỉnh nếu kết quả kinh doanh không tiếp tục vượt kỳ vọng.
🔎 Sức khỏe tài chính: Lợi nhuận cao nhưng rủi ro nợ
Tỷ lệ nợ/vốn chủ sở hữu của MBS ở mức rất cao 204.5%, đồng nghĩa phần lớn tài sản được tài trợ bằng nợ—mô hình quen thuộc ngành chứng khoán nhưng vẫn tiềm ẩn rủi ro trong biến động lãi suất hoặc thị trường giảm mạnh. Tuy nhiên, hệ số thanh khoản hiện tại 1.4x cho thấy khả năng trả nợ ngắn hạn vẫn ở mức an toàn.
🏆 So sánh ngành: MBS vượt trội về quy mô và tốc độ
⚡ Kết luận: Cổ phiếu “nóng”—giá đã phản ánh kỳ vọng lớn
Với mức tăng giá mạnh, tăng trưởng lợi nhuận và doanh thu ấn tượng, MBS đang là tâm điểm ngành chứng khoán. Tuy nhiên, định giá hiện đã khá “nóng”—Fair Value Upside âm, P/E cao, nợ lớn. Nhà đầu tư nên chú ý đến rủi ro điều chỉnh nếu kỳ vọng không thành hiện thực.
Thông tin này chỉ nhằm mục đích cung cấp và không phải là khuyến nghị đầu tư.
👉 Bạn muốn xem chi tiết lịch sử giá từng ngày và các ngưỡng hỗ trợ/kháng cự kỹ thuật gần nhất cho MBS không?
hvn
Hoàn thiện bức tranh ghép hình Chỉ số đánh giá, Tin tức, Phân Tích Kỹ Thuật - mảnh ghép cuối cùng đã xuất hiện!
Cổ phiếu Vietnam Airlines (HOSE:HVN) hiện giao dịch tại 31,000.00₫—tăng mạnh 78.0% trong 1 năm, nhưng vẫn thấp hơn xa mức đỉnh lịch sử 44,350.00₫. Ước tính giá trị hợp lý là 40,869.87₫, cao hơn giá hiện tại tới 31.8%. Tuy nhiên, các chỉ báo kỹ thuật ngắn hạn đang cảnh báo rủi ro điều chỉnh và đà bán mạnh.
🚨 Định Giá & Dòng Tiền: “Rẻ” Nhưng Có Lý Do?
P/E trailing chỉ 16.8x, thấp hơn nhiều cổ phiếu hàng không trong khu vực.
Tỷ lệ nợ/vốn chủ sở hữu âm (-204.5%) phản ánh cấu trúc vốn có nhiều nợ, dù doanh nghiệp đã có lãi trở lại (lợi nhuận sau thuế 7,960 tỷ đồng năm 2024).
Tăng trưởng doanh thu 15.7% năm 2024, dự báo năm 2025 vẫn khá tích cực (9.5%).
Take WarrenAI: Định giá hấp dẫn, nhưng rủi ro nợ và khả năng tăng vốn/cổ tức thấp là điểm trừ lớn.
📉 Kỹ Thuật: Đà Tăng Đã Cạn Chưa?
Chỉ số RSI 14 ngày: 38.65 (gần vùng bán quá mức—dấu hiệu lực mua suy yếu).
Hầu hết các chỉ báo kỹ thuật 1H-1D đều cho tín hiệu bán hoặc bán mạnh.
Khối lượng giao dịch trung bình 3 tháng đạt 2.64 triệu/cp/ngày, thanh khoản tốt nhưng đợt điều chỉnh gần đây khiến lực cầu chững lại.
Giá hôm qua giảm 1.0%, nằm sát vùng hỗ trợ kỹ thuật mạnh quanh 30,800₫-31,000₫.
✈️ Sức Bật Hay “Hiệu Ứng Sân Bay”?
Khuyến nghị của chuyên gia: 1.5 (Mua mạnh), nhưng chỉ có 2 tổ chức đưa ra nhận định—chưa đại diện cho thị trường rộng lớn.
Vietnam Airlines sở hữu lợi thế ngành lớn, nhưng đòn bẩy tài chính cao và không trả cổ tức.
Biên lợi nhuận ròng chỉ 7.1%, thấp hơn nhiều hãng toàn cầu do chi phí tài chính lớn.
Hệ số EV/EBITDA 10.0x cho thấy thị trường vẫn đặt kỳ vọng vào khả năng tăng trưởng.
🔥 Góc WarrenAI: “Tăng giá chưa phải đã an toàn”
Giá đã tăng mạnh nhưng phần lớn dựa vào kỳ vọng phục hồi sau dịch.
Rủi ro điều chỉnh đang xuất hiện rõ nét ở các chỉ báo kỹ thuật (MACD, ADX, MA đều “bán”).
Nếu giá thủng vùng 31,000₫, khả năng về lại hỗ trợ sâu hơn là hoàn toàn có thể xảy ra.
Thông tin trên chỉ nhằm mục đích cung cấp và không phải là khuyến nghị đầu tư.
👉 Bạn muốn xem chi tiết lịch sử giá từng ngày, hỗ trợ/kháng cự kỹ thuật, hay so sánh HVN với các hãng hàng không khác?
ors
Phân tích chuyên sâu Chỉ số đánh giá, Tin tức, Phân Tích Kỹ Thuật, Phân tích - những thông tin giá trị sắp lộ diện!
ORS (HNX:ORS): Giá cổ phiếu đã được rút khỏi diện cảnh báo, hiện giao dịch quanh vùng 19,400.00₫, tăng 47.8% trong 12 tháng qua nhưng vẫn thấp hơn mức đỉnh lịch sử (26,950.00₫ ngày 15/02/2024). Định giá hấp dẫn: P/E chỉ 7.1x, thấp hơn trung bình ngành; upside hợp lý còn 21.3% so với giá mục tiêu 23,527.00₫.
🚦 Thoát Cảnh Báo: Sức Bật Mới
Trước đây, ORS từng nằm trong diện cảnh báo do vấn đề kiểm toán và vốn chủ sở hữu. Tuy nhiên, sau khi được chính thức rút khỏi danh sách này, tâm lý nhà đầu tư đã cải thiện đáng kể, thể hiện qua dòng tiền vào tăng mạnh và thanh khoản cải thiện rõ rệt.
📈 P/E Thấp, Định Giá Hấp Dẫn
P/E: 7.1x (thấp hơn nhiều CTCK lớn trên HOSE/HNX)
Giá mục tiêu: 23,527.00₫ (upside còn 21.3%)
Tăng trưởng lợi nhuận 2024: dự báo trên 29%
Nợ/vốn chủ sở hữu: 132.8% (vẫn cao, nhưng đã cải thiện)
🟢 Lợi Nhuận & Tăng Trưởng: Đột Phá Tiếp Diễn?
So với các công ty chứng khoán cùng quy mô, ORS đang quay lại chu kỳ tăng trưởng với lợi nhuận ròng quý gần nhất tăng 32% so với cùng kỳ. Tuy nhiên, mức nợ cao vẫn là điểm trừ – nếu thị trường điều chỉnh mạnh, ORS dễ bị ảnh hưởng hơn các công ty có vốn chủ sở hữu mạnh.
🤔 WarrenAI Nhận Định
Điểm mạnh: Định giá hấp dẫn, tăng trưởng lợi nhuận vượt kỳ vọng, đã thoát cảnh báo.
Rủi ro: Nợ/VCSH vẫn cao, nhạy cảm với biến động thị trường chung.
Cơ hội: Nếu thị trường duy trì tích cực, ORS nhiều khả năng sẽ hút dòng tiền đầu cơ và đầu tư giá trị.
Thông tin chỉ nhằm mục đích tham khảo, không phải khuyến nghị đầu tư.
👉 Bạn muốn xem chi tiết lịch sử giá từng ngày, các ngưỡng hỗ trợ/kháng cự kỹ thuật hoặc so sánh ORS với các công ty chứng khoán khác không?
ntp
Đang tổng hợp thông tin từ Chỉ số đánh giá, Phân Tích Kỹ Thuật, Tin tức; sắp hoàn tất!
Cổ phiếu NTP (HNX:NTP) đang giao dịch ở mức 61,300.00₫, tăng 9.8% trong 1 năm qua và tiềm năng tăng giá còn 25.2% so với định giá hợp lý của chuyên gia. Điểm sáng: P/E chỉ 14.5x cho tăng trưởng EPS dự báo tới 40.6% năm 2025—định giá hấp dẫn hiếm thấy trong ngành nhựa.
🚩 Định Giá Thấp So Với Tăng Trưởng
Với P/E 14.5x và tăng trưởng EPS dự báo đến 40.6%, NTP thuộc nhóm cổ phiếu “tăng trưởng giá rẻ” (growth at a reasonable price). Giá mục tiêu đồng thuận 69,900.00₫—cao hơn giá hiện tại 8,600.00₫. Biên lợi nhuận ròng 13.0% và ROE 19.6% cho thấy hiệu quả sinh lời vượt trội.
Insights 🔍:
Dòng tiền khỏe:
Pro
Beta 0.43: Biến động thấp hơn thị trường, phù hợp nhà đầu tư phòng thủ.
Cổ tức 3.9%: Lợi suất tốt so với lãi suất tiết kiệm.
📈 Sức Bật Tăng Trưởng
NTP dự báo tăng trưởng doanh thu 8.4% và EPS tăng vọt 40.6% năm 2025—dẫn đầu ngành vật liệu xây dựng. ROIC 15.5% và ROE 19.6% thể hiện doanh nghiệp duy trì hiệu quả sử dụng vốn cao.
⏳ Biến Động Kỹ Thuật: Ngắn Hạn Cần Thận Trọng
Các chỉ báo kỹ thuật khung 1H-1D đang nghiêng hẳn về “bán mạnh” (strong sell), riêng khung tháng lại “mua mạnh” (strong buy). RSI trung tính (49), nhưng Stochastic đang quá mua (98), cảnh báo áp lực chốt lời ngắn hạn. Giá vừa rơi khỏi đỉnh lịch sử 71,800₫ (24/07/2025) nhưng vẫn trên vùng hỗ trợ mạnh 40,500₫.
💡 Tổng Quan Sức Mạnh Vĩ Mô
NTP duy trì tỷ lệ nợ/vốn chủ sở hữu thấp (40.4%), tài sản 6.41 nghìn tỷ đồng và lợi suất cổ đông (shareholder yield) 3.6%. Dòng tiền mạnh, sức khỏe tài chính tốt, ít rủi ro pha loãng.
This content is for informational purposes only and not investment advice.
👉 Bạn muốn xem lịch sử giá từng ngày, các vùng hỗ trợ/kháng cự kỹ thuật, hay so sánh NTP với các doanh nghiệp nhựa khác như BMP hoặc AAA?
fts
Kiểm toán Chỉ số đánh giá, Phân Tích Kỹ Thuật, Tin tức, Phân tích đang được hoàn tất; báo cáo sắp sẵn sàng!
Mức định giá hiện tại của FPT Securities (HOSE:FTS) đang thấp hơn giá trị hợp lý tới 18.7% (upside âm), giá cổ phiếu 40,050.00₫, chỉ tăng 2.1% trong 1 năm—một con số khá khiêm tốn so với VN-Index. Tuy nhiên, doanh thu, lợi nhuận đã phục hồi mạnh trở lại trong 2024 và 2025, nhưng rủi ro điều chỉnh giá vẫn “treo lơ lửng”.
🚨 Định giá: Chưa thật sự hấp dẫn
Với
Pro
upside, thị trường đang giao dịch FTS cao hơn giá trị định giá hợp lý, cho thấy áp lực điều chỉnh nếu kết quả kinh doanh không duy trì được đà tăng.
P/E và Free Cash Flow Yield đều không khả dụng (N/A), khiến việc so sánh định giá phần nào thiếu cơ sở vững chắc.
Cổ tức tăng liên tục 9 năm, nhưng tỷ suất năm 2024 chỉ đạt 1.2%—khó hấp dẫn nhà đầu tư ưa dòng tiền.
📈 Tăng trưởng phục hồi, nhưng có bền vững?
Lợi nhuận sau thuế 2024 đạt
Pro
, tăng mạnh trở lại sau năm 2022 sụt giảm, nhưng vẫn thấp hơn đỉnh lịch sử.
Doanh thu 2024 đạt
Pro
, dự kiến tăng thêm
Pro
trong 2025.
ROE năm 2024 đạt
Pro+
—ở mức tốt so với ngành chứng khoán Việt Nam.
Tuy nhiên, tỷ lệ nợ/vốn chủ sở hữu cao (133%) và cảnh báo “đốt tiền nhanh” vẫn là điểm trừ lớn về chất lượng tài sản.
⚡ Kỹ thuật: Dấu hiệu đảo chiều ngắn hạn
Giá tăng 1.9% phiên gần nhất, dao động quanh vùng 40,000₫.
Các chỉ báo 1H đa phần “mua mạnh”, riêng Stoch và WilliamsR báo vùng quá mua, ADX báo “bán”—báo hiệu khả năng đảo chiều ngắn hạn.
MA ngắn hạn (SMA10, SMA20, EMA10, EMA20, EMA50) đều “mua”, nhưng MA dài hạn (SMA100, SMA200, EMA100, EMA200) “bán”—thị trường còn phân hoá.
Hỗ trợ kỹ thuật gần: 39,900₫–39,650₫; kháng cự 40,500₫–40,850₫.
🏆 Vị thế & Sự kiện nổi bật
Giữa bối cảnh trên, giới đầu tư thể hiện khá rõ quan điểm. Từ tháng 4 đến nay, mã MSH giảm gần 5% trong khi VN-Index tăng đến 25%. Đây cũng là tình cảnh của một loạt cổ phiếu doanh nghiệp xuất khẩu, trong đó có ngành dệt may, thủy sản hay nội thất gỗ.
Câu chuyện thực sự đằng sau FTS diễn ra hôm nay là gì?
Cập nhật diễn biến từng phút từng giây với WarrenAI, công cụ nghiên cứu tài chính AI cực mạnh mẽ của chúng tôi. Nó giống như ChatGPT dành cho nhà đầu tư, nhưng được trang bị hơn 1,200 chỉ số cao cấp trải dài 10 năm dữ liệu để sàng lọc tức thì các yếu tố cơ bản, tóm tắt tin tức nóng hổi và tiết lộ đánh giá thực sự của các chuyên gia phân tích Phố Wall về FTS.Đặt câu hỏi bằng chính ngôn ngữ của bạn và nhận được câu trả lời từ chuyên gia trong vài giây. Hãy coi WarrenAI như một đối tác đầu tư dày dặn kinh nghiệm – luôn sẵn sàng hỗ trợ bạn suy nghĩ thấu đáo mọi khía cạnh về FTS.
💡 Takeaway của WarrenAI
FTS đã phục hồi lợi nhuận, duy trì tăng trưởng cổ tức và vị thế minh bạch, nhưng mức định giá hiện tại chưa hấp dẫn, tỷ lệ nợ/vốn chủ sở hữu cao và dòng tiền có dấu hiệu “đốt nhanh”. Nhà đầu tư nên quan sát kỹ biến động kỹ thuật ngắn hạn và sức khỏe tài sản trước quyết định giải ngân mới.
Thông tin chỉ nhằm mục đích tham khảo, không phải khuyến nghị đầu tư.
👉 Bạn muốn xem chi tiết lịch sử giá từng ngày, các ngưỡng hỗ trợ/kháng cự kỹ thuật, hay so sánh FTS với các công ty chứng khoán khác như SSI hoặc VND?
cii
Đang tổng hợp thông tin từ Chỉ số đánh giá, Phân Tích Kỹ Thuật, Tin tức, Phân tích; bản tóm tắt sắp hoàn thành!
CII vừa lao dốc 2.6% trong phiên gần nhất, nhưng vẫn tăng ngoạn mục 72.4% trong 1 năm—vượt xa VN-Index và hầu hết nhóm xây dựng, dù định giá hiện tại thấp hơn giá trị hợp lý tới 26.9%. Đây là cổ phiếu "thăng hoa" mạnh nhất tháng 8: 6 phiên trần liên tiếp, nhưng dấu hiệu kỹ thuật ngắn hạn đang phát ra cảnh báo đảo chiều.
🚨 Đột Phá Nhưng Rủi Ro Tích Lũy
Giá hiện tại: 22,500.00₫ (29/08/2025, 08:00:59 UTC+0; 15:00:59 Hà Nội)
Định giá hợp lý:Pro (upside Pro)
P/E dự phóng: 81.8x (rất cao)
ROE: 3.7% (thấp)
Nợ/vốn chủ sở hữu: 384.5% (rất cao)
Dòng tiền cổ đông: Pro (cảnh báo rút vốn)
Dự báo EPS 2025: Pro (giảm mạnh Pro )
Tăng giá 1 năm: 72.4%
Cổ tức năm 2024: 9.3% (hấp dẫn)
🔥 Động Lực Giá—Tin Tức & Kết Quả Kinh Doanh
Dự án BOT cao tốc Quốc lộ 51 đề xuất phương án không dùng vốn nhà nước, giúp giảm áp lực ngân sách, kéo dài thu phí thêm 18 tháng. Cổ phiếu bứt phá hơn 75% từ đầu tháng 8 tới 20/08, 6 phiên trần liên tiếp. Read more (20/08/2025)
CII từng có 11 phiên tăng liên tiếp, trong đó 5 phiên trần liền, thuộc top tăng mạnh nhất ngành xây dựng. Read more (19/08/2025)
Lợi nhuận quý gần nhất (Q2/2025): EPS 63.04₫ (tăng so với quý trước), doanh thu 750.96 tỷ ₫.
📉 Kỹ Thuật Đảo Chiều—Ngắn Hạn Đang "Bán Mạnh"
RSI 1h: 41.7 (trung tính yếu)
MACD, ADX, CCI, ROC, WilliamsR đều cảnh báo "bán"/quá mua
Tất cả MA 5-50 (cả SMA/EMA) khung 1H: "bán mạnh"
Khung 1D/1W/1M: "mua mạnh"—tín hiệu đảo chiều chưa xác nhận dài hạn
Pivot gần: 22,600₫—giá đã cắt xuống dưới các ngưỡng hỗ trợ ngắn hạn
📊 Biến Động Giá, Định Giá Và Lợi Nhuận—Không Thể Bỏ Qua
🧩 WarrenAI Đánh Giá—Vực Sâu Và Đỉnh Núi
Tăng giá cực mạnh nhưng định giá vượt xa giá trị hợp lý, rủi ro điều chỉnh ngắn hạn rất lớn
Lợi nhuận dự báo giảm sâu, dòng tiền cổ đông âm mạnh, ROE thấp—lợi nhuận thực tế không tỷ lệ thuận với giá
Đòn bẩy tài chính cực cao: nợ/vốn chủ sở hữu gần 400%—rủi ro lãi suất, thanh khoản
Dự án hạ tầng mới là chất xúc tác, nhưng kỳ vọng đã "vào giá" quá nhanh
Tín hiệu kỹ thuật ngắn hạn: "bán mạnh", chờ xác nhận đảo chiều
Đang phân tích Chỉ số đánh giá, Tin tức, Phân tích, Phân Tích Kỹ Thuật chi tiết - sắp có kết quả!
HCM vừa ghi nhận mức tăng giá ấn tượng — lên 26,700 VND/cổ phiếu vào ngày 22/08/2025, tăng mạnh 17% từ đầu năm! Điều này phản ánh sức hấp dẫn của đợt phát hành quyền mua mới và đà tăng trưởng lợi nhuận của công ty mẹ HFIC.
📈 Giá tăng, quyền mua nóng
Công ty Tài chính Đầu tư Nhà nước TP.HCM (HFIC) đang bán toàn bộ 116,3 triệu quyền mua cổ phiếu HCM với giá 6,875 VND/quyền, dự kiến thu về hơn 799 tỷ đồng từ 27/08 đến 05/09/2025. HCM đang thực hiện phát hành quyền mua theo tỷ lệ 2:1 với giá 10,000 VND/cổ phiếu nhằm tăng vốn điều lệ từ 7,208 tỷ lên 10,808 tỷ đồng — một bước đi lớn để củng cố tiềm lực tài chính.
💡 Lợi nhuận & thanh khoản bứt phá
HFIC vừa công bố lợi nhuận ròng hơn 219 tỷ đồng trong nửa đầu năm 2025, tăng tới 65% so với cùng kỳ 2024 và đã hoàn thành 60% kế hoạch năm. Khối lượng giao dịch HCM trung bình hàng ngày đạt gần 12,8 triệu cổ phiếu — minh chứng cho sức hấp dẫn của mã này trên thị trường.
🏦 Định giá & động lực tăng trưởng
Giá quyền mua (6,875 VND) và giá phát hành (10,000 VND) hiện thấp hơn nhiều so với thị giá (26,700 VND), tạo ra cơ hội lớn cho nhà đầu tư tham gia phát hành thêm. HCM kỳ vọng huy động gần 3,600 tỷ đồng để mở rộng hoạt động, bám sát xu hướng tăng trưởng mạnh mẽ của ngành chứng khoán Việt Nam.
🔎 Góc nhìn WarrenAI
Đà tăng giá 17% YTD cho thấy niềm tin của thị trường với chiến lược tăng vốn của HCM.
Lợi nhuận HFIC tăng vọt 65%, phản ánh hiệu quả đầu tư vào HCM và các doanh nghiệp khác.
Phát hành quyền mua giá thấp là động lực khiến thanh khoản cổ phiếu HCM sôi động hơn hẳn giai đoạn trước.
This content is for informational purposes only and not investment advice.
👉 Bạn có muốn xem phân tích so sánh giữa HCM và các công ty chứng khoán lớn khác như SSI, VND, VCI về định giá, tăng trưởng và thanh khoản không?
dcm
Khám phá tiềm năng với Chỉ số đánh giá, Tin tức, Phân tích - những phát hiện mới đang chờ đón!
Giá cổ phiếu HOSE:DCM hiện đạt 39,600.00₫, thấp hơn 20.3% so với giá trị hợp lý ước tính là
và tăng 17.8% YTD – mức vượt trội so với thị trường chung, đặc biệt khi DCM đang duy trì tỷ suất cổ tức hấp dẫn 5.9%. Điều này cho thấy cổ phiếu vẫn còn biên an toàn đáng kể, nhất là với bối cảnh lãi cơ bản trên mỗi cổ phiếu (EPS) dự phóng năm 2025 lên tới Pro+
.
🚦 Định giá: Còn dư địa tăng?
Cổ phiếu hiện giao dịch với hệ số P/E thấp trong khi tăng trưởng EPS dự phóng vượt trội, củng cố luận điểm "rẻ so với tăng trưởng".
📈 Tăng trưởng & Sức khỏe tài chính
🔍 Rủi ro & điểm cần chú ý
Biến động giá: Trong 52 tuần, DCM dao động từ 24,750₫ đến 43,850₫, so với đỉnh lịch sử 46,668.4₫.
Beta 0.50: Biến động thấp hơn mặt bằng thị trường – phù hợp nhà đầu tư ưa ổn định.
Yield cổ đông FY2024: Pro
(có thể do mua lại cổ phiếu hoặc biến động cổ tức).
ProTips: DCM "nắm giữ nhiều tiền mặt hơn nợ", "định giá P/E thấp so với tăng trưởng EPS", tăng sức hấp dẫn cho nhà đầu tư giá trị.
🏆 Kết luận WarrenAI
DCM điển hình cho mô hình cổ phiếu "phòng thủ, giá trị tốt, lợi tức cao". Định giá còn dư địa tăng, dòng tiền vững, tăng trưởng EPS dự phóng nổi bật – tất cả cộng hưởng tạo thành điểm tựa cho nhà đầu tư trung-dài hạn, đặc biệt trong môi trường lãi suất biến động.
Thông tin này chỉ nhằm mục đích cung cấp và không phải là khuyến nghị đầu tư.
Cổ phiếu VNDIRECT (HOSE:VND) vừa đạt đỉnh 52 tuần mới ở mức 26,350.00₫, tăng mạnh tới 6.9% trong ngày và đem lại suất sinh lời ấn tượng 81.3% trong vòng 1 năm qua—thế nhưng, mức định giá hiện tại lại đang vượt xa giá trị hợp lý mà chuyên gia phân tích đưa ra, với upside theo fair value là Pro.
Giá Cao, Định Giá Căng
Cổ phiếu đang giao dịch ở mức 140.2% P/B so với trung bình 3 năm và 198.7% P/S so với trung bình lịch sử—một dấu hiệu định giá đã nóng. Mức P/E trailing 10.2x vẫn thấp hơn nhiều so với các "hot stock" toàn thị trường, nhưng với dự báo tăng trưởng EPS năm tới chỉ Pro và tăng trưởng doanh thu dự kiến tiếp tục âm Pro, kỳ vọng tăng trưởng ngắn hạn không còn quá hấp dẫn.
Bức Tranh Lợi Nhuận: Lợi Suất Cao Nhưng Đà Tăng Đang Chững
Biên lợi nhuận ròng: 38.0% (rất cao so với ngành)
ROE: 9.5%, ROIC: 6.6%—ổn định nhưng không bứt phá
Dòng tiền tự do âm, free cash flow yield -3.5%, cùng cảnh báo "quickly burning through cash" từ ProTips
Tăng trưởng EPS cơ bản năm 2024 là -6.4%—bước lùi so với quá khứ
Đòn Bẩy Và Thanh Khoản: Rủi Ro Lớn
Tỷ lệ nợ/vốn chủ sở hữu: 115.8%—đòn bẩy cao hơn trung bình ngành, tiềm ẩn rủi ro trong môi trường lãi suất không còn siêu thấp
Chỉ số thanh khoản hiện tại 1.8x, tạm ổn nhưng cần theo dõi sát
Biến Động Giá Và Thanh Khoản
RSI 14 ngày đạt 68.10—cảnh báo vùng quá mua, dễ xuất hiện điều chỉnh ngắn hạn
Thanh khoản 3 tháng gần nhất cao 9.05 triệu cổ/ngày, cho thấy dòng tiền vẫn rất mạnh
Dòng Tiền, Cổ Tức Và Dự Phóng
Cổ tức: 4.1%—hấp dẫn với nhà đầu tư giá trị
Dòng tiền tự do âm, cảnh báo cần kiểm soát chi phí và tái đầu tư hợp lý
Giá mục tiêu đồng thuận nhà phân tích chỉ 22,718₫ (thấp hơn giá hiện tại 17.8%)
Diễn Biến Vĩ Mô & Dòng Tiền Ngoại
Thị trường đang hút mạnh dòng tiền nội, nhưng khối ngoại lại bán ròng mạnh, cùng dự báo ETF ngoại sẽ bán thêm VND trong kỳ review quý 3/2025 sắp tới Đọc thêm (26/08/2025). Yếu tố tỷ giá và chính sách tiền tệ từ ông Powell (Chủ tịch FED) tiếp tục là biến số quan trọng trong giai đoạn tới.
Bảng nhanh chỉ số nổi bật
Insights 🔍
Đỉnh lịch sử: 36,254₫ (07/04/2022), hiện vẫn thấp hơn 27.3% so với đỉnh lịch sử
Biên lợi nhuận duy trì vượt trội so với ngành
Đòn bẩy tài chính cao, nếu thị trường đảo chiều sẽ bị ảnh hưởng mạnh
Kết luận: Định giá quá nóng, dòng tiền còn "nghẽn"
VNDIRECT đang hưởng lợi từ dòng tiền đầu cơ, nhưng yếu tố định giá và dòng tiền tự do là những "nút thắt" lớn. Nếu dòng tiền ngoại tiếp tục rút và tăng trưởng không được cải thiện, cổ phiếu dễ chịu áp lực điều chỉnh mạnh trong ngắn hạn.
This content is for informational purposes only and not investment advice.
Đang tìm hiểu các Chỉ số đánh giá, Tin tức, Phân tích, Phân Tích Kỹ Thuật - vui lòng đợi trong giây lát!
Cổ phiếu VHM vừa lập mức tăng giá ngoạn mục với lợi suất 1 năm đạt đến 151.8%, đánh bại gần như mọi chuẩn so sánh trên thị trường. Tuy nhiên, giá hiện tại 104,500₫ lại cao hơn giá trị hợp lý phân tích (92,498.54₫) tới hơn 11.5% và vượt xa giá mục tiêu trung vị của chuyên gia (74,451.82₫). Nói cách khác, dù VHM tăng mạnh về giá, các chỉ số định giá truyền thống đang phát tín hiệu cảnh báo về rủi ro điều chỉnh.
🚦 Giá Tăng Vượt Xa Giá Trị
Hiện tại, cổ phiếu VHM (Vinhomes Joint Stock Company HOSE:VHM) đóng cửa ở mức 104,500₫ vào ngày 29/08/2025. Giá này:
Cao hơn giá trị hợp lý do phân tích định giá tới -11.5% (tức cổ phiếu đang giao dịch premium)
Vượt giá mục tiêu cao nhất chuyên gia (100,870₫) và mục tiêu trung vị (74,451.82₫)
Đã tăng 151.8% chỉ trong 1 năm – tăng phi mã hiếm có trong nhóm bluechip
📊 Định Giá & Cơ Bản: Vừa Mạnh, Vừa Mong Manh
Đang tìm hiểu các Chỉ số đánh giá, Tin tức, Phân tích, Phân Tích Kỹ Thuật - vui lòng đợi trong giây lát!
Cổ phiếu VHM vừa lập mức tăng giá ngoạn mục với lợi suất 1 năm đạt đến 151.8%, đánh bại gần như mọi chuẩn so sánh trên thị trường. Tuy nhiên, giá hiện tại 104,500₫ lại cao hơn giá trị hợp lý phân tích (92,498.54₫) tới hơn 11.5% và vượt xa giá mục tiêu trung vị của chuyên gia (74,451.82₫). Nói cách khác, dù VHM tăng mạnh về giá, các chỉ số định giá truyền thống đang phát tín hiệu cảnh báo về rủi ro điều chỉnh.
🚦 Giá Tăng Vượt Xa Giá Trị
Hiện tại, cổ phiếu VHM (Vinhomes Joint Stock Company HOSE:VHM) đóng cửa ở mức 104,500₫ vào ngày 29/08/2025. Giá này:
Cao hơn giá trị hợp lý do phân tích định giá tới -11.5% (tức cổ phiếu đang giao dịch premium)
Vượt giá mục tiêu cao nhất chuyên gia (100,870₫) và mục tiêu trung vị (74,451.82₫)
Đã tăng 151.8% chỉ trong 1 năm – tăng phi mã hiếm có trong nhóm bluechip
📊 Định Giá & Cơ Bản: Vừa Mạnh, Vừa Mong Manh
Các điểm sáng:
Tăng trưởng lợi nhuận dự phóng năm 2025 đạt Pro, biên lợi nhuận ròng đang ở mức 31.1%
ROE 16.7% – thuộc nhóm dẫn đầu ngành bất động sản
P/E 7.9x vẫn thấp hơn mặt bằng các doanh nghiệp tăng trưởng nhanh
Các điểm trừ:
Dòng tiền tự do (FCF yield) âm tới -24.6%, báo hiệu áp lực tài chính
Định giá P/B và P/S đều cao hơn bình quân 3 năm từ 56–60%
Giá hiện tại cao hơn giá mục tiêu chuyên gia trung vị tới gần 40%
📈 Động Lực Kỹ Thuật: "Quá Mua" Ngắn Hạn
Tất cả các chỉ báo trung bình động (MA, EMA) ở mọi khung thời gian đều xác nhận "mua mạnh"
Chỉ số RSI 60.7 và Stoch 97.9 – vùng quá mua ngắn hạn, cảnh báo rủi ro điều chỉnh
Giá vừa chạm vùng đỉnh 52 tuần (106,900₫), cách không xa mức đỉnh lịch sử (114,700₫ ngày 18/05/2018)
Áp lực bán đã xuất hiện trong VN30, VHM lọt top cổ phiếu bị bán mạnh nhất phiên 29/08/2025 Read more
🏦 Vĩ Mô Hỗ Trợ: Nhưng Cẩn Trọng
Môi trường lãi suất trong nước thấp (5–6%), dòng tiền đầu tư chảy mạnh vào chứng khoán
Thị trường kỳ vọng tăng trưởng GDP năm 2025 lên 8%
Tuy nhiên, dòng vốn ngoại vẫn bán ròng, thể hiện tâm lý thận trọng của nhà đầu tư quốc tế Read more
📊 Biểu đồ động lực giá & định giá
🧠 Nhận Định WarrenAI
VHM đang thể hiện sức hút vượt trội về giá, nhưng mức premium hiện tại so với giá trị hợp lý và dòng tiền âm khiến rủi ro điều chỉnh tăng dần. Nếu thị trường chung rung lắc hoặc lãi suất đảo chiều, khả năng điều chỉnh của VHM là không nhỏ. Tuy nhiên, nếu tăng trưởng lợi nhuận và ROE duy trì, cổ phiếu vẫn giữ được vị thế đầu ngành.
Thông tin trên chỉ nhằm mục đích cung cấp và không phải là khuyến nghị đầu tư.
Giải mã tín hiệu Chỉ số đánh giá, Phân Tích Kỹ Thuật, Tin tức, Phân tích - thông điệp đã rõ ràng!
Song Hong Garment (HOSE:MSH) đang giao dịch tại 36,450₫, tăng 19.0% trong 1 năm qua—cao hơn cả mức tăng của nhiều mã dệt may cùng ngành. Định giá fair value tiềm năng là 46,682₫, tức upside kỳ vọng tới 28.1%, vượt xa mức tăng giá mục tiêu trung bình của giới phân tích (14.6%).
🚦 Định giá hấp dẫn, dòng tiền gây lo ngại
Song Hong Garment gây ấn tượng với biên lợi nhuận ròng 7.8% và ROE lên tới 24.0% năm 2024—rõ ràng vượt mặt trung bình ngành. Tuy nhiên, dòng tiền tự do (FCF yield) lại âm tới -13.0%, cho thấy doanh nghiệp đang đối diện áp lực dòng tiền mặc dù lợi nhuận tăng trưởng. Cổ tức hấp dẫn, suất sinh lời từ cổ tức đạt 11.5%, giúp mã này ghi điểm với nhà đầu tư chuộng thu nhập.
📈 Tăng trưởng và triển vọng
Doanh thu năm 2024 đạt 5.28 ngàn tỷ ₫, tăng mạnh 16.3%. Dự báo năm 2025, doanh thu tiếp tục tăng 5.6% và EPS tăng nhẹ 2.8%. Điều này cho thấy tốc độ tăng trưởng chậm lại, nhưng nền tảng lợi nhuận vẫn ổn định. Công ty duy trì cấu trúc tài chính an toàn với hệ số nợ/vốn chủ sở hữu 79.1%, và có Pro trên bảng cân đối kế toán.
🧭 Kỹ thuật: Cảnh báo điều chỉnh ngắn hạn
Dù nhiều chỉ báo cơ bản tích cực, phân tích kỹ thuật lại phát tín hiệu "bán mạnh" ở hầu hết khung thời gian (1h, 1d, 1w, 1m). RSI trung tính, nhưng nhiều chỉ báo khác (Stoch, ADX, CCI) đồng loạt cảnh báo áp lực bán. Giá hiện tại thấp hơn vùng đỉnh 52 tuần (41,866.67₫) nhưng vẫn cao hơn đáy (25,166.67₫).
💸 Cổ tức và sức hút đầu tư Song Hong Garment nổi bật với Pro, suất sinh lời cổ tức thuộc hàng cao nhất thị trường. Tuy nhiên, Pro do FCF âm. P/E hiện ở mức 11.7x, khá rẻ nếu so với ROE và tiềm năng tăng trưởng đều.
Insights 🔍
Giá mục tiêu phân tích trung bình: 39,285₫ (upside 14.6%)
P/E thấp (11.7x) so với ROE, hấp dẫn cho đầu tư giá trị Pro
Dòng tiền tự do âm, cần giám sát sát sao
VIX Securities (HOSE:VIX): Tăng sốc 225.8%/1 năm, nhưng cảnh báo quá mua và dòng tiền âm—giá đã vượt xa giá trị hợp lý tới Pro.
🚦 Định Giá Vượt Trội, Nhưng Nguy Hiểm
Giá hiện tại 37,700₫, chỉ kém đỉnh lịch sử 39,250₫ vài bước chân, trong khi chỉ số Fair Value Upside cho thấy cổ phiếu đang giao dịch cao hơn giá trị hợp lý tới Pro. Điều này ám chỉ rủi ro điều chỉnh mạnh nếu động lực đầu cơ suy yếu.
📈 Kỹ Thuật: Dấu Hiệu Quá Mua Rõ Nét
RSI 14 ngày lên tới 72.99—vùng quá mua rõ rệt.
Tín hiệu “mua mạnh” ở hầu hết khung thời gian (PT1H, P1D, P1W, P1M), nhưng các chỉ báo ngắn hạn (PT5M, PT15M) lại cảnh báo “bán mạnh”.
Các chỉ báo động lượng như Stochastic (97.8), Williams%R (-5.3) đều xác nhận trạng thái quá mua.
Khối lượng giao dịch 3 tháng đạt 19.96 triệu cổ phiếu/ngày, thanh khoản cực lớn, nhưng bị bán ròng mạnh từ khối ngoại và tự doanh (bán ròng 106 tỷ₫ ngày 29/08) Read more.
💡 Dòng Tiền Và Nội Tại: Nguy Cơ Cháy Tiền
🧩 Câu Chuyện Dòng Tiền Ngoại & Đầu Cơ
Khối ngoại rút mạnh khỏi toàn thị trường (bán ròng 3 ngày liên tiếp, riêng tháng 8 rút hơn 30,000 tỷ₫) Read more.
VIX bị bán mạnh nhất trong nhóm tự doanh ngày 29/08, phản ánh tâm lý chốt lời, tránh rủi ro điều chỉnh ngắn hạn.
Giá tăng sốc nhưng chất lượng lợi nhuận, dòng tiền và định giá đều cảnh báo rủi ro.
🔎 Góc Nhìn WarrenAI
VIX tăng mạnh 225.8%/1 năm, nhưng nội tại yếu, dòng tiền âm, định giá vượt xa thực chất, quá mua kỹ thuật—cảnh báo rủi ro điều chỉnh lớn. Nhà đầu tư cần cân nhắc kỹ, theo dõi sát dòng tiền ngoại và tín hiệu đảo chiều.
Đang phân tích Chỉ số đánh giá, Phân Tích Kỹ Thuật, Tin tức, Phân tích; quá trình tái cấu trúc đang diễn ra!
Giá DIG (HOSE:DIG) hiện tại 23,300₫, tăng 6.5% trong 1 năm, nhưng mức định giá đang báo động: P/E lên tới 402.2x, EV/EBITDA “khủng” 164.4x – vượt xa tiêu chuẩn đầu tư giá trị. Dự báo EPS năm 2025 lại gây sốc với mức tăng trưởng Pro, nhưng thị trường vẫn nghi ngờ: Pro là Pro (định giá thấp hơn giá hiện tại).
🚨 Định giá & Tăng trưởng: Đối nghịch dữ dội
Mặc dù doanh thu năm 2024 tăng mạnh 26.8%, dự báo còn tăng tới Pro trong năm 2025, DIG lại bị thị trường đánh giá “bán mạnh” (Consensus: 5 - Strong Sell). Nguyên nhân? Hiệu quả sinh lợi cực thấp: ROE chỉ 1.5%, ROIC 0.5%, lợi nhuận ròng/vốn hóa thấp dù dòng tiền FCF dương (4.1%).
📈 Kỹ thuật: Xung lực ngắn hạn vẫn còn, rủi ro điều chỉnh lộ diện
RSI (14d): 56.16 (trung tính)
Các chỉ báo nhanh (1h): Stoch “quá mua”, MACD vẫn “mua”, ADX 27.9 (trend trung bình)
MA khung lớn (P1D, P1W, P1M): “mua mạnh”, nhưng khung ngắn hạn (PT5M, PT15M): “bán mạnh” – cảnh báo điều chỉnh kỹ thuật có thể cận kề.
Giá đang ở giữa vùng hỗ trợ 22,133₫ – 22,966₫ và kháng cự gần 23,583₫ – 23,866₫, biên độ dao động không lớn nhưng dễ biến động mạnh theo dòng tiền đầu cơ.
💡 Tâm điểm: Định giá cao, kỳ vọng chưa rõ ràng
Định giá hiện tại vượt xa giá trị hợp lý: Pro chỉ Pro, thấp hơn giá thị trường 19.1%.
Dòng tiền dương nhưng hiệu quả sử dụng vốn thấp, biên lợi nhuận ròng chỉ 8.8%.
Cổ tức không có, cổ đông phải chờ vào sóng giá hoặc kỳ vọng tăng trưởng EPS cực mạnh năm tới – nhưng chỉ số Piotroski thấp (Pro), rủi ro tài chính vẫn tồn tại.
📊 Biến động giá & thanh khoản
Biên động giá 1 năm: từ 12,877.36₫ đến 25,800₫, giá hiện tại vẫn nằm giữa vùng này.
Khối lượng giao dịch trung bình 3 tháng: 8.27 triệu cổ/ngày, phiên gần nhất 18.75 triệu cổ, cho thấy dòng tiền đầu cơ vẫn mạnh.
Beta 5 năm: 1.59 – cổ phiếu biến động mạnh hơn thị trường chung.
🕵️ WarrenAI Take: “Sóng đầu cơ lớn, rủi ro lớn hơn”
DIG đang ở thế “ngược dòng” – tăng trưởng dự báo mạnh nhưng định giá và hiệu quả thực tế chưa thuyết phục. Nhà đầu tư cần cân nhắc rủi ro điều chỉnh kỹ thuật và chênh lệch giá trị hợp lý trước khi xuống tiền.
This content is for informational purposes only and not investment advice.
Giá cổ phiếu BVB (HNX:BVB) hiện đứng ở mức 16,000₫ – tăng mạnh 39.1% trong 1 năm qua, gần gấp đôi đáy 52 tuần (9,400.54₫) nhưng vẫn cách đỉnh lịch sử (23,435₫) khá xa. Điều này phản ánh sức bật đáng kể của nhóm ngân hàng nhỏ, nhưng cũng cảnh báo rủi ro khi đà tăng đã kéo dài.
🚦 Tăng trưởng doanh thu thần tốc
BVB đạt tăng trưởng doanh thu 17.2% trong Q2/2025 (sau khi đã tăng tới 26.2% trong cả năm 2024), nổi bật giữa bối cảnh mặt bằng lãi suất thấp và cạnh tranh gay gắt. Trong 6 tháng đầu năm, tổng tài sản tăng gần 12% – hoàn thành 95% kế hoạch năm, tín dụng tăng 29% so với cùng kỳ, vốn huy động tăng 28%. Tuy nhiên, lợi nhuận trước thuế chỉ đạt 93 tỷ đồng, thấp hơn cùng kỳ do chi phí hoạt động và dự phòng tăng mạnh. Xem chi tiết
📈 Động lực kỹ thuật: Quá mua, rủi ro rung lắc. Các chỉ báo kỹ thuật hiện cho tín hiệu trái chiều:
Nhiều khung thời gian xác nhận “mua mạnh” (P1D, P1W, P1M)
RSI ở mức 52.1 (trung tính), nhưng Stochastic lên đến 93.75 (quá mua)
MACD ngắn hạn đang “bán”, nhưng ADX, CCI, Bull/Bear đều “mua”
Hầu hết đường EMA/SMA đều xác nhận “mua” ở khung 1h trở lên
Như vậy, động lực tăng giá vẫn chiếm ưu thế, nhưng trạng thái quá mua và khối lượng giao dịch đột biến (8.04 triệu cổ phiếu/ngày so với trung bình 1.14 triệu) cho thấy nhà đầu tư cần cảnh giác rung lắc.
💡 Bức tranh tổng thể: Tăng trưởng nhưng áp lực lợi nhuận
BVB đang xây dựng động lực tăng trưởng quy mô và khách hàng nhờ số hóa (93% khách hàng mới qua kênh số), nhưng biên lợi nhuận chịu áp lực do chi phí mở rộng và trích lập dự phòng tăng. Định giá Fair Value hiện chưa xác định (Pro), phản ánh sự thận trọng của giới phân tích trong bối cảnh lợi nhuận sụt giảm ngắn hạn.
🔍 Insights nổi bật
Tín dụng tăng mạnh hơn bình quân ngành, nhờ đẩy mạnh số hóa
Lợi nhuận thấp do chi phí dự phòng và mở rộng, cần giám sát sát sao các quý tới
Giá cổ phiếu đã tăng mạnh, nhà đầu tư nên cân nhắc rủi ro điều chỉnh ngắn hạn
Tuyệt vời, danh mục tốt, cần thời điểm tốt